世界视点!“币圈茅台”创始人被批捕,到底发生了什么?
2022年9月14日,韩国法院向加密货币LUNA的主要开发者发出逮捕令。
【资料图】
到底是咋回事呢?
加密货币LUNA素有“币圈茅台”之称。
但在2022年5月,LUNA币出现暴跌,短短一周,价值跌去99.99%,近乎归零。一场血雨腥风,导致不少投资者血本无归。
你们可能要问,那到底什么是LUNA币呢?
别急,我们先来思考一个问题:
既然便宜没人要,有什么办法可以赋予这张纸价值呢?
摇身一变,这张普通的纸就相当于黄金的等价物,甚至可以用它来“兑换”我们想要的任何东西。
这张纸瞬间就值钱啦!
这时候,我们就可以把这张普通的纸称为“货币”。
但现代社会,货币背后不一定有黄金等资产做“担保”,也可能是依靠“国家信用”,这种类型的纸就被称为“信用货币”。
出于对国家的信任,人们就愿意使用“信用货币”。信的人越多,它的价值就越坚挺。
而我们开头说的LUNA币属于虚拟货币,既没有黄金等资产做担保,也没有国家信用做靠山,LUNA币并不是真正意义上我们所理解的货币。
这类虚拟货币背后没有真实的价值做支撑,价格来自投资者的“共识”,但很容易被操纵,所以经常出现暴涨暴跌。
有什么方法可以减少这类虚拟货币过山车似的价格波动呢?
一家名叫Terra的公司,首席执行官Do Kwon是个韩国人,他拍脑袋想出了一个绝妙的办法。
2018年,Terra发行了2种特殊的虚拟货币。
其中一种币,就是我们前文说到的LUNA币,中文名叫露娜。每单位LUNA的价格是不一定的,根据市场供需情况而变化。
另外一种币叫TerraUSD,简称UST,每单位UST的价格是对标1美元。
但是UST该如何保证价格稳定在1美元呢?
Terra公司巧妙地设定一种机制,1个UST可以和一定数量的LUNA币进行互换。
至于到底是多少个LUNA币和1个UST进行互换,就需要满足这些数量的LUNA币总价刚好等于1美元。
换句话说,无论LUNA市场价格如何变化,投资者始终可以用n个总价值1美元的LUNA币兑换1个UST。所以1个UST换多少个LUNA是不确定的,但确保这些LUNA刚好值1美元。
terra公司设想,通过这种互换机制,就能够保证UST的价格始终维持在1美元。
下面我们就来说说这套机制具体是如何实现UST价格稳定的。
UST的价格要脱离1美元,不外乎两种情况:
1个UST的价格<1美元
我们假设当1UST=0.5美元,于是,一个人嗅到了赚钱的机会,他选择在市场上花0.5美元买下1个UST。
这个人再利用terra公司提供的互换机制,把1个UST兑换成市场价格为1美元的若干LUNA币。
接着,这个人把新铸造出来的LUNA币,拿到市场上以1美元价格卖掉,就能轻松赚得差价0.5元。
同时,terra公司会把回收的UST销毁。
大家一看,还有这样闭着眼睛赚钱的好事,纷纷效仿。
就这样,市场上的UST币数量不断被销毁而减少,LUNA币的数量不断被铸造而增加。
然后印证了那句老话:
大家都想要的东西,价格自然高。
于是乎,UST币价格逐渐上升,直到恢复为1美元;而LUNA的价格则逐步下降。
上面整个过程如下:
我们再来看另一种情况:
1个UST的价格>1美元
我们假设当1UST=1.5美元时,一个人又嗅到了赚钱的机会,在市场上花1美元买一些LUNA币。
然后他就会利用Terra的互换机制,把这些价值1美元的LUNA币换成1个UST。
这时候,terra公司会把回收的LUNA币销毁。
这个人换回的1个UST市场价格是1.5美元,他则选择卖出,就能净赚0.5元。
同样的道理,大家一看有钱赚,立刻效仿,于是一起疯狂操作兑换,市场上UST逐步增多,价格就开始下降,最终又恢复到1美元。
同时,由于terra公司把回收的LUNA币销毁,市场上LUNA币数量不断减少,价格则会上涨。
这个过程如下:
利用这种算法,依靠套利者之间的搬运,UST的价格就能一直稳定在1美元上下,因此UST也被称为算法稳定币。
正因为如此,投资者都看好UST这个生态,UST使用场景越多,应用越广泛,作为可以与UST互换的LUNA币的价值自然也会越高。
LUNA的总市值一度达到了410亿美元。
对于这种算法稳定币,UST和LUNA相伴相生,相互嵌套,看上去很完美,但是这个机制其实有个致命的“缺陷”,我们等会说。
而terra公司为了进一步刺激大家使用和购买UST币,拓展UST的用途,推出一个名叫Anchor的协议,只要投资者把手头的UST投进这个项目,就能获得接近20%的年化收益。
高额的利息吸引了众多投资者,大家更愿意持有UST了,UST的币值就能更加稳定。
但是我们知道,就算是银行,如果把储户的钱吸收进来,也需要把钱贷出去,获得更高的收益才能支付存款利息。
然而Anchor项目自身创造的收益并不理想,没有办法通过自身的造血来支付近20%的利率回报。
为了维持Anchor的运转,Terra公司只能拿备用金来填补利息的空缺。
可庞大的利息缺口是一个填不满的大坑,总有消耗殆尽那一天,实际上terra的备用金也确实支撑不了多久。
但泡沫还未被刺破,游戏还在继续。
光是在2021年,LUNA币就有百倍的涨幅,让投资者似乎看到了一夜暴富的梦想。
2022年4月5日,1个LUNA币的价格已经达到119.5美元。
同时,一个更大的潜在风险悄悄浮上了水面。
币圈里的一些巨鳄们,闻到的是血腥的味道,准备伺机而动,想要猎杀terra公司的稳定币王国了。
2022年5月8日,看准了UST流动性短暂下降的机会,突然有机构抛售出了8400万美元的UST。
随后,多个大户开始疯狂抛售UST。
大户们这么一砸,供需平衡被打破了,UST突然变得有些泛滥,于是发生贬值,1个UST开始不值1美元了。
鉴于UST的脱锚,恐慌情绪开始在Terra生态内滋生。
这时,手中正持有UST的投资者坐不住了,特别是有些投资者是借钱买来UST投资的,大家都担心UST价格下跌,纷纷从Anchor项目中把UST取出来。
于是,原本被高利率锁定在Anchor的UST,也被大量抛售到市场上,导致UST的价格进一步下跌,一路跌向0.7美元附近。
按照原来的计划,如果UST的价值低于1美元,这时候精明的套利者应该会开始购买UST,兑换成LUNA套现,从而抬高UST的价格。
然而随着套利者增多,市场上LUNA币越来越多,LUNA的价格也开始急转直下。
计划永远赶不上变化,此时又正逢美联储宣布加息,市场对宏观形势的反应极度悲观,恐慌情绪进一步在虚拟货币市场迅速蔓延,UST的价格久久不能恢复到1美元。
大家一恐慌,又抛出更多LUNA币。
毫不夸张地说,此时如果你选择在LUNA跌了99%的时候抄底,转头你会发现LUNA又跌了99%。
terra公司眼瞅着不妙,于是调集资金护盘,但只是杯水车薪。一旦共识被打破,信心倒塌,雪崩就无法阻止。
这时候,LUNA的总市值,甚至小于了UST市值。
UST和LUNA市值一倒挂,套利空间越来越小,引发新一轮对LUNA的挤兑。
但是越挤兑,LUNA就越不值钱,市场就更加恐慌。
同时,UST是作为基于LUNA的稳定币,也越不被看好,UST也就越不值钱。
UST价格越低,有些人自认为兑换成LUNA越有利可图,于是进一步去挤兑。
就这样,LUNA的价格直接一路跌向0,而UST的价格也跌破了0.2美元。原本牛市的LUNA和UST就像左脚踩踏右脚,双双加速下落,这就是terra互换机制中的致命缺陷。
最终造成:
短短几天时间,几十万投资者的账面财富蒸发殆尽,令人唏嘘。
这场史诗级的崩盘,除了外部诱因,正是由于terra互换机制中的平衡一旦被打破,死亡螺旋就不可避免。
此后,LUNA受害者向韩国检方提起诉讼,指控Terra首席执行官Do Kwon欺诈,没有如实告知加密货币的危险而使投资者遭受巨大损失,韩国金融证券犯罪联合调查组启动对Terra调查。
如今,Do Kwon被认定违反韩国《资本市场法》,终被韩国法院批准逮捕。
总之,如果我们无法承受风险,最好的方法就是远离它。
可是风险往往会闪着夺目的金光出现在我们面前。
是你,该会如何抉择?
好了,以上是正文内容。老规矩,接下来是彩蛋时间:
我国是禁止投资虚拟货币的。
你看那小鳄鱼,信心满满去抄底:
有些游戏,开始就注定了结局。
相关推荐:
最新新闻:
- 出厂即6GHz i9-13900KS上架了 价格很贵
- 天天要闻:4款N卡停产 以后新卡只能买30系和40系了
- 环球动态:NUC玩跨界!英特尔公版NUC X15游戏本预售5999元
- 冠脉支架集采提价超25%,医药行业预期改变了吗?| 见智研究-全球焦点
- 《孤岛惊魂6》开启免费体验12月6日推出异界DLC
- 沉寂十年之后,大宗商品对冲基金强势归来
- 全球新消息丨类银河恶魔城射击游戏《魔骑少女》现已正式上市
- 动态焦点:华硕ROG幻16 2023款曝光 或将搭载13代酷睿和RTX 40显卡
- 损失严重!苹果iPhone产量极具下滑:预计减少5%至10%:环球快看点
- 每日热门:威尔士0-3不敌英格兰!英格兰队世界杯总进球数破百
- 补贴十三年,肥了谁?废了谁?|焦点精选
- 今日播报!高性价比推荐!一线大牌15.6英寸轻薄本3499元秒
- 特斯拉开始从它降价!每千瓦时降约0.35元
- 199元!网易UU加速盒2发布:支持所有游戏主机、VR
- SE公布《浪漫沙加:吟游诗人之歌》8名主角介绍预告:每日速读
- 《街头霸王6》日本相扑E·本田场景音乐欣赏-短讯
- 焦点资讯:任天堂公布《超级马里奥兄弟大电影》第二部预告
- 开发商表示《火星孤征》比《飞向月球》长得多
- 12月PS+会免游戏阵容爆料:《质量效应传奇版》等_观速讯
- 《重生边缘》国际版增加主机版 PC公测12/9-1/15进行:动态
- 天天百事通!《战神:诸神黄昏》幕后系列第七集 展示游戏电影如何构建
- 《最终幻想7:核心危机 再融合》发行预告片公布 全球快资讯
- 时讯:生活模拟游戏《花园小径》将于2023年春季推出
- 精选!世界杯“大嫂团” 内马尔的巴西模特女友热情火辣
- 快讯:影驰全家桶:冬日装机,纯白平价优选,颜值实力兼具
- 每日观察!AMD锐龙7000 3D版未发布即被封神,明年必买
- RGB控制一键超频 耕升GW-SOUL软件详解
- 谷歌手机广告造假 连带广告公司被FCC起诉
- 保护用户不力!Meta欧洲被罚2.65亿欧元_当前要闻
- 《如龙维新极》冈田以藏介绍:沉默寡言的危险剑客
- 天天快资讯:法拉利首款SUV停止接单!已经供不应求了
- 《传送门RTX》12月8日发售 DLSS 3特性展示_天天快看
- 一边办世界杯,一边狂“卖气”!卡塔尔与德国达成一份15年天然气供应协议
- 当前视讯!韩国罢工潮愈演愈烈!与工会谈崩后,政府下达强制开工令
- 出险房企等来了红包_全球快看点
- 【独家】传闻:《使命召唤》以幽灵为主角的内容正在开发
- 快播:苹果AirPods Pro 2耳机-500 只要1399
- 天天通讯!小米12 Pro降到2599 小米12s Ultra也只要4999
- 上财校长称40万博士生月收入仅3000元 建议提高博士生的收入_微动态
- C919大型客机获颁生产许可证_天天速读
- 世界快看点丨第二春?《大镖客2》Steam在线人数超6.6万创下新高
- 天文学家痛斥:美国一卫星比天上99.8%的星星都亮
- 《木卫四协议》前期2个小时视频被泄露
- 世界焦点!《亚当斯一家》真人剧《星期三》豆瓣开分8.1
- 每日热文:《FF7核心RE》新预告:预购开启、12月13日正式推出
- 《瞬息全宇宙》获哥谭奖“最佳影片”
- 角逐元宇宙,索尼也来了!推出360美元可穿戴VR设备 焦点简讯
- 每日讯息!如何在卡牌游戏里体验“满清十大酷刑”?
- 微软收购动视暴雪获得沙特、巴西和塞尔维亚的批准|快报
- 布兰妮在社交媒体疯狂输出 粉丝:她的眼神让人毛骨悚然
- 掌控4610亿美元资产,卡塔尔太后有多牛?:全球观点
- 焦点要闻:买飞机、建机场、收并购,中国物流如何“抄作业”?
- 得罪女性还能挣钱,婚恋博主的另类生意
- 大学生打电竞比赛聊考研 网友:学习好 游戏也打得好
- 今日讯!世界航空界首次:劳斯莱斯成功测试氢动力喷气发动机
- 小米首款台式机来了!小米迷你主机与小米13同步发布
- 火山引擎智能外呼上线抖店,双十一助力商家提升营销转化:全球报资讯
- 天天观天下!小米13跑《原神》30分钟测试:跑满帧 43度不发烫
- 网友曝小米13真机渲染图 你感觉如何?:世界新动态
- 特斯拉Model 3新款将开售:降到20万以内
- 【世界速看料】小米无线鼠标减价 史低价30元
- 发生了什么?上证50暴涨4%,离岸人民币狂拉800点,恒生科技飙升逾7%,债市延续大跌_最新资讯
- 高盛:对冲基金正在大规模做空能源股 环球微动态
- 印度首枚私人太空火箭发射升空,只有6米长、半吨重
- 《怪物猎人崛起:曙光》分享设计草图原画 凶恶怨虎龙霸气外露:环球热门
- LOL心之钢即将迎来削弱:伤害加成从10%下调至5%
- 加密货币贷款公司BlockFi 申请破产保护-当前速看
- 全球今头条!支付宝上线生僻字键盘 可方便6000万人
- 传《真人快打》正统续作或将于TGA公布 30周年纪念作品
- 全球速讯:多人跑团调查冒险游戏《志怪者》测试即将开启
- 拼多多三季度净赚百亿:我们以消费者为中心 规则简单 盈利不是优先目标
- 十六年来首次!日本央行国债持仓罕见亏损63亿美元
- 拼多多支棱起来了?-环球新要闻
- 《三体》动画发布希恩斯海报 他是第三位面壁者:环球新消息
- 《英雄联盟电竞经理》斩获苹果2022年App Store大奖年度中国游戏-滚动